شرکت بین‌المللی اسلامی مدیریت نقدینگی (IILM) مستقر در مالزی اقدام به انتشار ۷۸۰ میلیون دلار صکوک کوتاه‌مدت در اولین حراج سال ۲۰۲۳ نموده است.
بریتانیا در حال حاضر با پنج بانک کاملاً مطابق با شرع و 68 صکوک با مجموع 53.2 میلیارد دلار قطب اصلی غرب برای تأمین مالی اسلامی است.
هیئت خدمات مالی اسلامی اقدام به انتشار سه مقاله تحقیقاتی جدید در ۲۸ دسامبر ۲۰۲۲ میلادی کرد.
کتاب «فین‌تک در مؤسسات تامین مالی اسلامی: گستره، چالش‌ها و پیامدهای آن در امور تامین مالی اسلامی» به بررسی چندین چالش پیش روی فین تک در موسسات مالی اسلامی می پردازد.
کتاب «اقتصاد غیر رسمی و تامین مالی اسلامی» از اولین کتاب‌هایی است که به بررسی موضوع تامین مالی اسلامی در مورد اقتصاد غیررسمی و بحث در مورد آن از منظر کشورهای عضو سازمان همکاری اسلامی پرداخته است.
کتاب «ابزارهای تامین مالی و مقوله وقف پول : پیوند تامین مالی اسلامی با اهداف توسعه پایدار» در ۸ می ۲۰۲۲ میلادی به قلم احمد طاهری جوطی منتشر شد.
شورای عالی هیئت خدمات مالی اسلامی یک یادداشت فنی جدید در حوزه بازسازی و گزیر موسسات مالی اسلامی را به تصویب رساند.
این وبینار قصد دارد نقش نهادهای نظارتی و همچنین بازیگران بازار را در حمایت از مقوله تامین مالی پایدار به‌ویژه از طریق بازار سرمایه اسلامی (یعنی صکوک سبز اسلامی و صکوک اجتماعی) مورد بحث و بررسی قرار دهد.
استاد دانشگاه گایدنس آمریکا در وبینار بین‌المللی "شیوه‌های مدیریت اسلامی در نهاد های مالی اسلامی" که به همت انجمن مالی اسلامی ایران برگزار شد به شرح مواردی در خصوص صکوک پرداخت.
شواری پول و اعتبار با انتشار اوراق صکوک توسط شبکه بانکی در بازار سرمایه موافقت کرد.
مشارکت‌کنندگان در مدل تامین مالی اسلامی بانک رفاه کارگران در سود و زیان اجرای پروژه‌ها شراکت دارند.
بانک «الأمل» یک بانک تأمین مالی خرد برای ارائه خدمات مالی پایدار به خانوارهای کم‌درآمد، به ویژه صاحبان مشاغل خرد و کوچک در یمن است.
در بیست و پنچمین جلسه شورای فقهی بانک مرکزی، مسئله نحوه تامین مالی شرکت‌های واسپاری (لیزینگ) توسط بانک‌ها و موسسات اعتباری بررسی شد.
به علت تعطیلی برخی از کسب‌وکارها در پی شیوع بیماری کرونا، بهره‌گیری مناسب از افزایش کمک‌های خیریه در ماه مبارک رمضان از اهمیت بیشتری نسبت به سال‌های گذشته برخوردار است.
این کمیته با درخواست ارائه شده جهت انتشار و معامله اسناد خزانه اسلامی برای توسعه اماکن تاریخی و تقویت صنعت گردشگری موافقت کرد.
این پروژه تامین مالی جمعی برای جمع‌آوری وجوه از ۲۷ اسفند ۹۸ تا ۲۱ فروردین ۹۹ اعلام شده بود اما قرار است تا آخر فروردین ادامه پیدا کند.
هیئت خدمات مالی اسلامی (IFSB) کارگاه آنلاین (برخط) آشنایی با استاندارد اخیر خود (TN-3) را در حوزه شمول مالی و تأمین مالی اسلامی برگزار می‌کند.
این مقاله نشان می‌دهد که تغییر متغیرهای نهادی ترجیحات مشتریان و ماهیت نظام حقوقی و قضایی پشتیبان چگونه می‌تواند بر عملکرد نظام تأمین مالی مؤثر باشد.
تامین مالی ۱۱۰ هزار میلیارد ریالی دولت از طریق فرابورس با پذیره‌نویسی اوراق مرابحه عام دولت قطعی شد.
دبیر کمیته فقهی سازمان بورس و اوراق بهادار، جزئیات جلسه اخیر این کمیته با موضوع «انتشار اوراق منفعت مبتنی بر سهام» و «انتشار اوراق مرابحه عام» را تشریح کرد.
از سال ۱۳۹۵ به بعد با تصویب شورای پول و اعتبار مبنی بر یکسان‌سازی نرخ سود تسهیلات، کاهش نرخ سود بانکی و شرایط نااطمینانی حاکم بر اقتصاد کشور، شاهد گرایش بیشتر بانک‌ها به سمت عقود غیرمشارکتی هستیم.
لازم است با پایش دقیق معاملات فروش تعهدی، خلاها و مشکلات آن به سرعت شناسایی شود و در صورت لزوم تدابیری برای رفع آنها اتخاذ شود.
زمان‌زاده از طرح جدید بانک مرکزی برای تأمین اعتبار بنگاه‌های اقتصادی با استفاده از اعتبار بانک‌ها خبر داد.
.jpg)
با توجه به ویژگی‌هایی که در فقه امامیه وجود دارد، ظرفیت بیشتری از کشورهای دیگر داریم که بتوانیم از عقد وکالت استفاده کنیم و ان‌شاءالله در آینده خبرهای بهتری در بازار سرمایه در این باره به گوش برسد.
در پنجمین همایش انجمن مالی اسلامی، پنل تخصصی نقش اوراق گام در تامین مالی و رونق تولید با حضور کارشناسان و صاحب نظران این حوزه برگزار شد.
دفتر مطالعات اقتصادی مرکز پژوهش‌های مجلس شورای اسلامی، گزارشی پژوهشی در زمینه مالی اسلامی با عنوان «چالش‌های تأمین مالی بنگاه‌ها از طریق انتشار صکوک» را به قلم محمدامین صلواتیان و سیدمهدی حسینی دولت آبادی منتشر کرده است.
برای اصلاح نظام بانکی، تنها بانک مرکزی و نظام بانکی هدف نیست بلکه قبل از هر اقدامی رابطه بانک و سپرده گذار، رابطه بانک و سپرده پذیر و رابطه بانک و بانک مرکزی را بازتعریف کنیم.
بنا بر اظهارات موسسه رتبه‌بندی فیچ، بانک‌های اسلامی ملزم هستند که عملیات خود را براساس استانداردهای شرعی منتشر شده توسط سازمان حسابداری و حسابرسی مؤسسات مالی اسلامی انجام دهند.
بانک اسلامی الیانس (AIS)، بازوی بانکداری اسلامی بانک الیانس برهاد مالزی، پلتفرم اجتماعی تأمین مالی جمعی با نام SocioBiz را راه‌اندازی نمود.
صندوق بین‌المللی پول، از سال ۲۰۱۹، فاینانس اسلامی را به ارزیابی‌های بخش مالی خود از کشورهای منتخب، اضافه می‌کند تا تنظیم مقررات در این بخش درحال رشد را بهبود ببخشد.
بانک جهانی و بانک توسعه اسلامی در یک همکاری مشترک گزارشی با عنوان «تأمین مالی اسلامی در زیرساخت‌های مشارکت عمومی و خصوصی» منتشر کردهاند.
ویرایش دوم گزارش جهانی مالی اسلامی با همکاری بانک توسعه اسلامی و بانک جهانی منتشر شد.
افزایش تقاضا برای ابزارهای تامین مالی منطبق با شریعت منجر به رشد بخش تامین مالی اسلامی خواهد شد.
بانک مرکزی پاکستان (SBP) مجوز استفاده از تسهیلات تأمین مالی اسلامی بلندمدت (ILTFF) را بر مبنای عقد مضاربه صادر کرده است.
مرکز اسلامی الهدی طی برنامه‌ای تخصصی اقدام به ارائه گواهی به مدیران حوزه تأمین مالی خرد اسلامی کرده است.
کارگاه تخصصی دو روزه تأمین مالی خرد اسلامی توسط مرکز بانکداری و اقتصاد اسلامی الهدی (CIBE)، برگزار می‌شود.
می‌توان با پیگیری سیاست‌های اقتصاد مقاومتی و توسعه تامین مالی خُرد، ضمن کاهش پدیده مهاجرت جمعیت روستایی به شهرها، به رشد اقتصاد ملی کمک رساند.
وجود تسهیلاتی به نام اعتبار در حساب جاری در بانکداری بدون ربا، سبب می‌شود تا فعالان اقتصادی بتوانند در صورت ایجاد نیازهای فوری و مقطعی، به نقدینگی دست یابند.
نشست تخصصی توانمندسازی فقرا و شمول مالی از دیدگاه اسلامی در اسلام‌آباد پاکستان برگزار می‌شود.
 - Copy.JPG)
سومین همایش تأمین مالی اسلامی با موضوع تأمین مالی اسلامی کارآفرینی در ۲۲ نوامبر ۲۰۱۷ در عربستان سعودی برگزار می‌شود.
در مراسم رونمایی از کتاب هماهنگ‌سازی استانداردهای صنعت حلال (Halal Industry)، بر ضرورت حمایت تامین مالی اسلامی از توسعه صنایع حلال تاکید گردید.
شرکت امارات موتور با همکاری بانک اسلامی ابوظبی، از طریق تسهیلات مبتنی بر عقود اسلامی خودروهای مرسدس-بنز را عرضه می‌کند.
دوازدهمین همایش بین‌المللی بانک توسعه اسلامی در صنعت بانکداری و مالی اسلامی، به موضوع نقش این صنعت در تامین مالی ایده‌های خلاقانه جوانان در کشورهای اسلامی اختصاص یافت.
یکی از اهداف کلیدی شکل‌گیری نهاد ناظر خدمات مالی دبی، ایجاد یک بازار مالی اسلامی بوده است.
این مقاله برای نخستین بار به بررسی تحلیلی- توصیفی و مطالعات اسنادی موضوع منابع تملیکی پرداخته است.
بازار ثانویه اوراق رهنی، یکی از نقدشونده‌‌ترین بازارهای اوراق بهادار با درآمد ثابت در جهان است.
در این راستا می‌توان با استفاده از ابزارهای تامین مالی از پتانسیل بخش خصوصی بهره‌مند شد.
آیا استفاده از این اسناد برای تامین مالی کوتاه‌مدت طرح‌های عمرانی ممکن است؟
بانکداری اسلامی با توجه به گستردگی ابزارهای تأمین مالی نسبت به بانکداری متعارف مسیری مطمئن و جذاب تر برای مشارکت در پروژه های شهری است.
.jpg)
«رهن ثانویه»، در یک جمله ساده، به استفاده مجدد بانک عامل از تسهیلات مسکن پرداخت شده، زودتر از موعد بازپرداخت کامل وام‌ها، گفته می‌شود.
با اجرای این روش تامین مالی، شرکت های لیزینگ وابستگی خود به سیستم بانکی و اخذ تسهیلات کوتاه مدت از شبکه بانکی کشور را کاهش می‌دهند.
منطقی آنست که شرکت‌های تولیدی به جای استفاده از روش‌های تامین مالی مبتنی بر بدهی به روش‌های تامین مالی مبتنی بر دارایی روی آورند.
.jpg)
مخاطرات اخلاقی، هزینه بالای نظارت، نبود وثیقه مناسب، انحراف اعتبارات، نکول استراتژیک، بازدهی پایین و کمبود منابع، از مهم‌ترین آسیب‌های تأمین مالی خرد در بانک‌های ایران هستند.
مشکلات ضمانت اوراق، تنوع پایین ابزارهای تأمین مالی موجود در بازار و مسائل مربوط به نهادهای ناظر اوراق، اصلی ترین مشکلات انتشار ابزارهای تأمین مالی است.
.jpg)
در سال‌های ۲۰۱۳-۲۰۰۱ میلادی حدود ۴۷۳ میلیارد دلار صکوک اسلامی در سراسر جهان منتشر شده که از این مقدار سهم ایران تنها ۰/۱۳ درصد بوده است.
در سال ۹۲، تامین مالی از طریق سهام افزایش یافت که نشان از پررنگ‌تر شدن نقش بازار سهام در تامین مالی پروژه‌ها دارد.
استفاده مطلوب از این ابزار مالی می‌تواند نقش مهمی در کمک به تأمین مالی بنگاه‌های تولیدی و پروژه‌ها، و تعمیق معاملات بازار پول داشته باشد.
.jpg)
از جمله این مشکلات می‌توان به عدم امکان انتشار اوراق بهادار برای شرکت‌های تولیدی، به‌ویژه واحدهای کوچک و متوسط و کمبود صندوق‌های سرمایه‌گذاری تخصصی اشاره نمود.
گواهی ظرفیت سندی است قابلِ مبادله، که با اجازۀ وزارت نیرو مبتنی بر ایجاد ظرفیتِ نیروگاهیِ قابلِ اتکاءِ جدید و یا کاهشِ قدرتِ قراردادیِ مشترکین موجود صادر می‌شود.
موسسه مالی بین المللی تسهیل ایمن سازی (IFFIM) در نظر دارد تا مبلغ 500 میلیون دلار را بر پایه اوراق مبتنی بر شریعت ارائه کند.
با تمهیدی که بازار سرمایه اندیشیده است امکان دستیابی به وجوه برای دارندگان دارایی بدون وجود مشتریان مصرف‌کننده فراهم شده است.
پیش‌بینی می‌شود كه بازار سرمایه كشور در اواخر سال جاری، با حجم بالایی از انتشار انواع اوراق تامین مالی ازطریق بازار سرمایه روبه‌رو شود.
اگر شرکت‌های دانش‌بنیان جدی گرفته شوند، به واسطه ثروت‌آفرینی از طریق علم، اقتصاد کشور به شکوفایی حقیقی خواهد رسید.
جهت تشویق می‌توان به اشخاصی که نقدینگی را در قالب سرمایه‌گذاری وارد تولید می‌کنند، با نرخ ترجیحی، سهام برخی شرکت‌ها را اعطا کرد.
بانک‌ها تسهیلات خرد را که بطور اسمی مشارکتی است، با نرخ مقطوع پرداخت می‌کنند. این اقدام از دو منظر بر خلاف قانون بانکداری بدون ربا و قانون پولی و بانکی است.
.jpg)
راه اندازی صندوق پس انداز مسکن و افزايش وام خريد مسکن منوط به بررسی‌های کارشناسی است.
این صندوق پس اندازهای مردم را جمع‌آوری و پس از طی دوره ماهانه، تسهیلات 60 تا 80 میلیون تومانی پرداخت خواهد کرد.
.jpg)
این نوع تامین مالی چه مبانی نظری دارد و با چه چالش‌هایی همراه می‌باشد؟
بانکداری سایه به چه معناست و چه خطراتی را برای اقتصادها در پی دارد؟
در دنيا صندوقهاي سرمايه‌گذاري خطرپذير از طريق مشارکت بلندمدت مالي و مديريتي، مشکلات تأمين مالي را رفع کردهاند.
Norton Rose Fulbright
این بانک در دو بخش هزینه‌های تهیه دارو و نسخه‌ها و هزینه‌های بیمارستانی، تسهیلات قرض‌الحسنه پرداخت می‌کند.
از این طریق زمینه گسترش حضور در روستاها از 30% به 60% افزایش می‌یابد.
.jpg)
متاسفانه مشخص نبودن عقد شرعی برخی از این وام‌ها منجر به پدید آمدن شبهه قرض ربوی شده است.
این بانک تاکنون یک میلیون پانصد هزار تسهیلات با کارمزد 2درصد به اقشار متوسط به پایین ارائه داده است.
بانک مرکزی مکلف به پرداخت تسهیلات به مددجویان سازمان زندان‌ها، کمیته امداد و بهزیستی شد.
اگر این روش انجام نمی‌شد، بانک مسکن باید تسهیلات بازپرداخت شده را به حساب بانک مرکزی منتقل می‌کرد.
مطالبات معوق نظام بانکی به‌طور متوسط حدود 16 درصد است اما این مطالبات در این بانک، حدود 3 درصد است.
این کارگاه با همکاری دانشگاه اسلامی بین‌المللی اسلام‌آباد در اردیبهشت سال آتی برگزار می‌شود.
.jpg)
بانکداری اجتماعی تلاش دارد در فعاليت‌هايي سرمايه‌گذاري نماید که علاوه بر سودآوری، موجب بهبود شرايط عمومی کل جامعه نیز گردد.
دولت در لایحه بودجه سال آتی، مجوز انتشار 25 هزار میلیارد تومان اوراق مشارکت را براي دستگاه‌های دولتی و شهرداری‌ها پیشنهاد کرده است.
منابع مالي حاصله از راه اوراق مشارکت، پول گرانقيمت هستند و توجيه اقتصادي براي نوسازي در بافت هاي فرسوده ندارند.
در بسیاری از اقتصادهای پیشرفته، بار عمده تامین مالی شرکت‌های بزرگ به عهده بازار سرمایه و تمرکز بازار پول بر تامین مالی شرکت‌های کوچک و متوسط، افراد و تجار قرار دارد.
در این گزارش رشد و ترکیب داراییها، ساختارهاي تأمین مالی و عملکرد بانک‌هاي اسلامی کشورهاي منتخب منطقه منا از طریق محاسبه شاخصهاي مختلف مالی بررسی شده است.
اعجاز احمدخان، محمد عبیدالله و طریق‌الله خان
ترجمه : سید محمد‌رضا سید نورانی